经典题R33 5.3 为什么1时间点的向上箭头价值是50M?

嗨，努力学习的PZer你好：

在t=30时刻，我们还没有拿到f₉₀，估值是求未来现金流折现，因此向上箭头除了NP还要将f₉₀一起向前折现60天到t=30。

但t=90时刻（和你问的经典题类似，站在reset date时间点），我们结算已经拿到了f₉₀，就不属于未来现金流了，所以向上箭头只有NP。

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虽然现在很辛苦，但努力过的感觉真的很好，加油！

嗨，爱思考的PZer你好：

同学对经典题R33 5.3还有疑问吗？如果对其他题目有疑问，能否告知我明确的题号？我去确认后给你解答~

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虽然现在很辛苦，但努力过的感觉真的很好，加油！

这两页板书上，浮动利率债券在每一期reset利率时都是回归面值的。在valuation的时候，在t=90时刻是在NP基础上加上现金流NP*f(90)的。我仔细算了一下我问的那个经典题，如果在t=1时刻没有加上NP*F(1) 算出来的值跟答案有一点差距

嗨，爱思考的PZer你好：

浮动利率债券是每年reset回归面值，t=90时刻是三个月的时候，浮动利率债券还未回归面值哦

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努力的时光都是限量版，加油！

嗨，从没放弃的小努力你好：

题目中说了annual resets，也就是浮动利率每年reset一次，我们目前在1时间点，因此现在浮动利率债券回归面值，也就是NP

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