嗨,爱思考的PZer你好:
讲义里的话是说:一般来说,分析师应该使用最长的数据历史,有合理的平稳性保证。
这条指导原则是基于这样一个事实,即来自较长的历史的样本统计数据比那些观察较少的数据更精确。
预估精确这条是相对于短期数据而言的。
但是长期数据只要足够长,是会包含non-stationarity的问题,只要样本内数据结构发生重大变化,就会出现non-stationarity
----------------------------------------------加油吧,让我们一起遇见更好的自己!