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Jard · 2021年12月06日

Term structure 

可否举例介绍model 4 ( logmomal model)的计算,谢谢!
1 个答案

李坏_品职助教 · 2021年12月06日

嗨,爱思考的PZer你好:


model 4建议直接看总复习的视频:

这些model的用途都是去画出利率二叉树,Lognormal model上下分叉也都是0.5的概率,唯一和之前的model的区别在于,他是对ln r做建模,所以其他的model都是r + λ*dt +σ*√t这样的加法形式,而lognormal是要用r * e的多少次方,这种乘法形式。


基础班讲义P174也有讲解,可以一起看。


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虽然现在很辛苦,但努力过的感觉真的很好,加油!

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