老师我想问一下 如果现在有个 strucuted product （barrier convertiable note）是由一个 Zero-coupon bond-put option 构成的（减号表示sell） 那么给这个产品定价的时候是不是就是 用DCF给ZCB定价 之后再用 二叉树模型给后半截put option定价 最终产品定价是由这两个部分相减
品职答疑小助手雍 · 2021年04月13日
嗨，爱思考的PZer你好：
首先你说的这个例子不是一个Barrier Option，Barrier Option在frm1级里介绍的就是那四种，down and out/in和up and out/in。
你说的这个例子是一个putable bond。
然后就是定价的问题，如果是含权债，就是callable或者putable bond的话吗是按照你说的这样分开定价再加或者减的。
如果是Barrier Option定价的话，那就在考纲之外了。
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