不是特别清楚325-328页和后面329-331的关联。意思是linear derivatives用delta-normal method, non-linear derivatives用delta-gamma method做吗？
如果小额变动，也可以用delta-normal method做近似，是这样吗？谢谢！
林迦南 · 2020年11月02日
不是特别清楚325-328页和后面329-331的关联。意思是linear derivatives用delta-normal method, non-linear derivatives用delta-gamma method做吗？
如果小额变动，也可以用delta-normal method做近似，是这样吗？谢谢！
delta-normal method下，VaR bond=MD*Z*std dev*portfolio value delta-gamma method下，VaR bond=-D*P*VaRy-1/2*C*P*VaRy2 何老师说，只要背二阶导的公式，如果看一阶导的影响，则二阶导后半个公式等于0。 但我看公式还是有差异，不知道怎么将这两个公式联系起来。请老师再讲解一下，谢谢！
