BSM - foreign currency option 例题

同学你好，这里其实用我们前期学习的汇率知识理解就可以，看标价方式D/F，那么base currency，也就是我们研究的货币就是斜杠后的F，而标价货币是斜杠前的D，无风险利率都是使用标价货币的无风险利率；

从另一个角度理解，问的是BSM的输入变量无风险利率，回到BSM本身

框出来的地方是输入变量无风险利率，和上面currency的公式对比一下，就是D的无风险利率

嗨，努力学习的PZer你好：

同学你好，我截图一段原版书的阐述，关于carry这里可以这样记忆

在D/F标价形式下，F要以F的利率进行投资，得到的是carry benefit，carry rate就是F的利率

另外例题中问公式的输入变量中，risk-free rate是哪个，对BSM模型来说，我们前面学过，可以分解成两部分，其中一半可以看作债券，它输入变量中的无风险利率就是债券这部分使用的折现率，在以D/F的标价形式中，就是D的利率，这个和公式也是符合的。

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