开发者:上海品职教育科技有限公司 隐私政策详情
应用版本:4.2.11(IOS)｜3.2.5(安卓)APP下载
随时随地学习课程，支持音视频下载！
我叫仙人涨 · 2020年03月04日
请问下这个老师讲的时候都是用的不同期限的年华spot rate ，这个原版书说的one year forward rate和下面那个式子是什么意思？
吴昊_品职助教 · 2020年03月05日
one-year forward rate就是一年期远期利率。其实远期利率可以看成是implied在即期利率中的，通过spot rate可以推导出来的。我们知道Z-spread是在国债spot curve的基础上加的spread。这里就拿国债的forward cuve作为基础，加上Z-spread，本质也是一样的，都代表相对于benchmark的溢价。这里不作为我们考试的要求，只需要掌握benchmark curve为国债spot curve即可。
