这里面说的历史估计法的2%怎么来的

NO.PZ202210140200000105 问题如下 Common stoissues in the aforementionemarket with average systematic risk are most likely to have requirerates of return of: A.between 2% an7%. B.between 7% an9%. C.9% or greater. C is correct. Baseon a long-term government bonyielof 7%, a beta of 1, anany of the risk premium estimates thccalculatefrom the givens (e.g., a 2% historicrisk premium estimate or 3.0% GrinolKroner ERP estimate), the requirerate of return woulleast 9%. Baseon using a short-term rate of 9%, C is the correchoice.1这道题考查的是计算 cost of equity，方法是用 CAPM，解题思路如下首先，题干表述 \"with average systematic risk\"如果个股的风险，被描述成是平均的系统风险，就是在隐含的表达，个股的贝塔等于 1相当于大盘变动 1%，个股也变动 1%2这道题之所以假设 Beta 等于 1，是为了简化，出题人希望学员将理解的关键，放在 CAPM 公式的 rf 和 ERP 上面如果 Beta 不等于 1，相当于还考查了额外的计算3接着分析如果 Beta 等于 1，CAPM 公式简化成rf + ERP先考虑 rf如果使用短期债，9%，则不用考虑 ERP 就已经可以选出 C如果使用长期债，7%，再考虑 ERP4EPR 又有两种计算方法但是不管是历史估计法的 2%，还是未来估计法的 3%，加上 7% 之后，结果都是大于等于 9% 的，所以也选 C所以，综合以上情况，答案是选 C5上面就是 Beta 等于 1 的好处，不需要额外的计算量，让考生将分析的重点，集中在出题人想考查的角度，更加聚焦专注 1

NO.PZ202210140200000105问题如下 Common stoissues in the aforementionemarket with average systematic risk are most likely to have requirerates of return of: A.between 2% an7%.B.between 7% an9%.C.9% or greater. C is correct. Baseon a long-term government bonyielof 7%, a beta of 1, anany of the risk premium estimates thccalculatefrom the givens (e.g., a 2% historicrisk premium estimate or 3.0% GrinolKroner ERP estimate), the requirerate of return woulleast 9%. Baseon using a short-term rate of 9%, C is the correchoice.1这道题考查的是计算 cost of equity，方法是用 CAPM，解题思路如下首先，题干表述 \"with average systematic risk\"如果个股的风险，被描述成是平均的系统风险，就是在隐含的表达，个股的贝塔等于 1相当于大盘变动 1%，个股也变动 1%2这道题之所以假设 Beta 等于 1，是为了简化，出题人希望学员将理解的关键，放在 CAPM 公式的 rf 和 ERP 上面如果 Beta 不等于 1，相当于还考查了额外的计算3接着分析如果 Beta 等于 1，CAPM 公式简化成rf + ERP先考虑 rf如果使用短期债，9%，则不用考虑 ERP 就已经可以选出 C如果使用长期债，7%，再考虑 ERP4EPR 又有两种计算方法但是不管是历史估计法的 2%，还是未来估计法的 3%，加上 7% 之后，结果都是大于等于 9% 的，所以也选 C所以，综合以上情况，答案是选 C5上面就是 Beta 等于 1 的好处，不需要额外的计算量，让考生将分析的重点，集中在出题人想考查的角度，更加聚焦专注 老师，题目中经常出现的两个词，我现在有点混乱，要怎么理解？

NO.PZ202210140200000105 问题如下 Common stoissues in the aforementionemarket with average systematic risk are most likely to have requirerates of return of: A.between 2% an7%. B.between 7% an9%. C.9% or greater. C is correct. Baseon a long-term government bonyielof 7%, a beta of 1, anany of the risk premium estimates thccalculatefrom the givens (e.g., a 2% historicrisk premium estimate or 3.0% GrinolKroner ERP estimate), the requirerate of return woulleast 9%. Baseon using a short-term rate of 9%, C is the correchoice.1这道题考查的是计算 cost of equity，方法是用 CAPM，解题思路如下首先，题干表述 \"with average systematic risk\"如果个股的风险，被描述成是平均的系统风险，就是在隐含的表达，个股的贝塔等于 1相当于大盘变动 1%，个股也变动 1%2这道题之所以假设 Beta 等于 1，是为了简化，出题人希望学员将理解的关键，放在 CAPM 公式的 rf 和 ERP 上面如果 Beta 不等于 1，相当于还考查了额外的计算3接着分析如果 Beta 等于 1，CAPM 公式简化成rf + ERP先考虑 rf如果使用短期债，9%，则不用考虑 ERP 就已经可以选出 C如果使用长期债，7%，再考虑 ERP4EPR 又有两种计算方法但是不管是历史估计法的 2%，还是未来估计法的 3%，加上 7% 之后，结果都是大于等于 9% 的，所以也选 C所以，综合以上情况，答案是选 C5上面就是 Beta 等于 1 的好处，不需要额外的计算量，让考生将分析的重点，集中在出题人想考查的角度，更加聚焦专注 图表里的预测值4%和1%如何适用于未来估计法？课件依据是？谢谢

NO.PZ202210140200000105问题如下 Common stoissues in the aforementionemarket with average systematic risk are most likely to have requirerates of return of: A.between 2% an7%.B.between 7% an9%.C.9% or greater. C is correct. Baseon a long-term government bonyielof 7%, a beta of 1, anany of the risk premium estimates thccalculatefrom the givens (e.g., a 2% historicrisk premium estimate or 3.0% GrinolKroner ERP estimate), the requirerate of return woulleast 9%. Baseon using a short-term rate of 9%, C is the correchoice.1这道题考查的是计算 cost of equity，方法是用 CAPM，解题思路如下首先，题干表述 \"with average systematic risk\"如果个股的风险，被描述成是平均的系统风险，就是在隐含的表达，个股的贝塔等于 1相当于大盘变动 1%，个股也变动 1%2这道题之所以假设 Beta 等于 1，是为了简化，出题人希望学员将理解的关键，放在 CAPM 公式的 rf 和 ERP 上面如果 Beta 不等于 1，相当于还考查了额外的计算3接着分析如果 Beta 等于 1，CAPM 公式简化成rf + ERP先考虑 rf如果使用短期债，9%，则不用考虑 ERP 就已经可以选出 C如果使用长期债，7%，再考虑 ERP4EPR 又有两种计算方法但是不管是历史估计法的 2%，还是未来估计法的 3%，加上 7% 之后，结果都是大于等于 9% 的，所以也选 C所以，综合以上情况，答案是选 C5上面就是 Beta 等于 1 的好处，不需要额外的计算量，让考生将分析的重点，集中在出题人想考查的角度，更加聚焦专注 题目中几何平均法给的数据为什么不是RF，而是可以选做ERP呢？

NO.PZ202210140200000105 问题如下 Common stoissues in the aforementionemarket with average systematic risk are most likely to have requirerates of return of: A.between 2% an7%. B.between 7% an9%. C.9% or greater. C is correct. Baseon a long-term government bonyielof 7%, a beta of 1, anany of the risk premium estimates thccalculatefrom the givens (e.g., a 2% historicrisk premium estimate or 3.0% GrinolKroner ERP estimate), the requirerate of return woulleast 9%. Baseon using a short-term rate of 9%, C is the correchoice.1这道题考查的是计算 cost of equity，方法是用 CAPM，解题思路如下首先，题干表述 \"with average systematic risk\"如果个股的风险，被描述成是平均的系统风险，就是在隐含的表达，个股的贝塔等于 1相当于大盘变动 1%，个股也变动 1%2这道题之所以假设 Beta 等于 1，是为了简化，出题人希望学员将理解的关键，放在 CAPM 公式的 rf 和 ERP 上面如果 Beta 不等于 1，相当于还考查了额外的计算3接着分析如果 Beta 等于 1，CAPM 公式简化成rf + ERP先考虑 rf如果使用短期债，9%，则不用考虑 ERP 就已经可以选出 C如果使用长期债，7%，再考虑 ERP4EPR 又有两种计算方法但是不管是历史估计法的 2%，还是未来估计法的 3%，加上 7% 之后，结果都是大于等于 9% 的，所以也选 C所以，综合以上情况，答案是选 C5上面就是 Beta 等于 1 的好处，不需要额外的计算量，让考生将分析的重点，集中在出题人想考查的角度，更加聚焦专注 如果使用短期债，9%，则不用考虑 ERP 就已经可以选出 C，如果使用长期债，7%，再考虑 ERP。这句话没有懂。这里我们用CAPM来计算，CAPM模型属于risk-basemol不都应该用短期利率吗？那这里为啥又说用长期债？