嗨,努力学习的PZer你好:
站在1时刻,固定利率未来的现金流是2时刻的利息,以及3时刻的利息+本金。所以加起来是3%*50m*B1 + (50+3%*50)*B2.
他这个题目的意思是站在1时刻的末期,不用再考虑1时刻的利息了。
而浮动利率未来的所有现金流折现到1时刻,恰好等于本金50m,这是因为浮动利率现金流折现的时候,分子利率是libor,分母折现率也是libor。
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就算太阳没有迎着我们而来,我们正在朝着它而去,加油!