16:26 (1X)
1、题目中MacDur 3.589给的是年化的值，计算Modur的r用了半年期5%/2， 这两个期数不匹配吧，还有计算出的结果是半年期的值吧
2、计算利率对价格的变化时，利率用的是annual的，与1中计算出的ModDur是不是期数也不匹配？
笛子_品职助教 · 2024年12月21日
嗨，从没放弃的小努力你好：
Hello，亲爱的同学~
久期计算这里有个计算方法：
1）久期计算的时候，先按“期”为单位进行计算。
2）最后计算完成后，再把以“期”为单位的久期数值，转化为以“年”为单位的久期数值。
那么在以“期”为单位的计算公式中，所有的数值，都必须是以“期”为单位。
在利率上，我们也要用这一期的折现率。例如1年的利率是5%，一期是半年，则一期的折现率是5%/2。
最后计算出一个，以"期“为单位的久期数值。
例如我们计算出久期数值 = 7期，一期半年，因此久期 = 7个半年。
最后再年化，把久期 = 7个半年，年化为，久期 = 3.5年。
----------------------------------------------努力的时光都是限量版，加油！