李坏_品职助教 · 2024年11月16日
嗨，努力学习的PZer你好：
题目问你，Hancock找broker索要的数据最符合下面哪一个的叙述？
Hancock索要的数据是value of implied volatility of option，这个指的是期权的隐含波动率。隐含波动率指的是，在BSM期权定价模型中，将期权的市场价格代入BSM公式中，并且输入无风险利率r，期限T，股价S等参数，然后反向推算出模型中的σ，这就是隐含波动率。
而这个求出来的σ也就是恰好对应当前期权的市场价格，所以是“期权报价的合适的代表”，这就是A选项的意思。
----------------------------------------------就算太阳没有迎着我们而来，我们正在朝着它而去，加油！