janetrr · 2024年08月20日

关于BSM model 在汇率期权上的应用

1. CFA II
2. Derivative

如上图所示，老师在讲解过程中提到，因为是put option on Euro，所以标的物需要被认定为欧元，是135日元/1欧元的汇率标价形式；但如果是call option on Euro，则需要变成1/135的标价形式（即选项A），这里不太明白。为什么put option对应的是标的物，且标价形式需要这么来写。请老师解答。