cy g. · 2024年08月14日
NO.PZ2019012201000018
问题如下：
Based on table below, which of following combinations of factors is most likely lead to a lowest tracking error:
选项：
A.A
B.B
C.C
解释：
C is correct.
考点：Tracking Error Management
解析: 更少的现金配置、组合中包含更多指数中的成分股、更低的手续费会使得追踪误差最小。
股票多, 不容易全买，会导致tracking error 大。 为什么这里选股票数量多的portfolio？
笛子_品职助教 · 2024年08月15日
嗨，从没放弃的小努力你好：
股票多, 不容易全买，会导致tracking error 大。 为什么这里选股票数量多的portfolio？
Hello，亲爱的同学~
同学认为的股票多，不容易全买，这个理解并不完全正确。
股票越多，不容易全买，tracking error越大，这是结论并不总是成立，它是有前提的。
前提条件是：采取full replication方法，同时benchmark的股票数量很多而且流动性差的中小盘股很多。
如果不满足这个前提，则股票数量越多，trakcing error越大，不成立。
而如果出现了U曲线，也就是trakcing error先降后高的情况，说明full replication不合适。
因此，这个时候会采取其他的抽样法或者最优化法。
所以综合来看：解析里的句子正确。
我们解题的时候也要遵循这个原则。
----------------------------------------------努力的时光都是限量版，加油！
NO.PZ2019012201000018 问题如下 Baseon table below, whiof following combinations of factors is most likely leto a lowest tracking error: A B C C is correct. 考点：Tracking Error Management 解析: 更少的现金配置、组合中包含更多指数中的成分股、更低的手续费会使得追踪误差最小。 请问是股票数量多和适中，哪个tracking error大呀？讲义中U-ShapeCurve 说到，股票数量越多，tracking error越大。那这题为什么说股票数量越多，tracking error越小呢？谢谢
NO.PZ2019012201000018 问题如下 Baseon table below, whiof following combinations of factors is most likely leto a lowest tracking error: A B C C is correct. 考点：Tracking Error Management 解析: 更少的现金配置、组合中包含更多指数中的成分股、更低的手续费会使得追踪误差最小。 No.PZ2019012201000018 (选择题)cash holng 越少，跟踪误差越小，怎么理解？
NO.PZ2019012201000018 问题如下 Baseon table below, whiof following combinations of factors is most likely leto a lowest tracking error: A B C C is correct. 考点：Tracking Error Management 解析: 更少的现金配置、组合中包含更多指数中的成分股、更低的手续费会使得追踪误差最小。 因为感觉这里的表述不是很清晰
NO.PZ2019012201000018 问题如下 Baseon table below, whiof following combinations of factors is most likely leto a lowest tracking error: A B C C is correct. 考点：Tracking Error Management 解析: 更少的现金配置、组合中包含更多指数中的成分股、更低的手续费会使得追踪误差最小。 之前有别的题就是number of constituents smaller, lower tracking error。为什么这道题在cash fee都是low的时候，反而# security大, tracking error lower?
