- 老师您好，2024 mock B第二套中 set6的第4题，为什么duration增加，利率下降呢
吴昊_品职助教 · 2024年08月08日
嗨，从没放弃的小努力你好：
现在Portfolio的duration是8.17，而benchmark的duration是6.99，Portfolio的duration大于benchmark，在利率下降相同幅度的情况下，Portfolio的价格上涨将大于benchmark的价格上涨。因此在利率下降相同幅度的情况下，Portfolio会benefit，所以A是错的。
在利率上升相同幅度的情况下，duration大的，价格也会下降更多，Portfolio将不会从中获益。
----------------------------------------------就算太阳没有迎着我们而来，我们正在朝着它而去，加油！