Richard ZHANG · 2024年08月05日
老师下面这道题我理解的李老师的意思是，var distribution 的置信区间变小，从99到95，但是这个不影响backtesting distribution，后者才是用来检验是否拒绝模型的标准。
我的问题是，如果var的置信区间变小，X会变大，P也会变大，t检验就会变化，而t检验变大或者变小不是也变相的改变了落入拒绝域的概率吗，t变大的话更容易拒绝原假设，vice versa，所以不太明白遇到这类题，该怎么判断，如果题目只是谈及var model distribution的变化，没有提到backtesting model distribution的变化，就不会影响backtesting 的假设结果是嘛，求解答。
李坏_品职助教 · 2024年08月05日
嗨，爱思考的PZer你好：
如果var model的置信度变化了，那么X会变化，从X算出来的t统计量也变化了。但是这个统计量是否会落入backtesting t检验的拒绝域，取决于backtesting的置信度，而与var model自己的置信度没有关系。
1.如果题目中没有提到backtesting model 置信度的变化，就不会影响backtesting拒绝原假设的概率。
2.var model 用95%的话，会比99%有更多的X，因而增加了backtesting的可信度。
以上两个结论是对的，足以应对绝大部分考题。
----------------------------------------------就算太阳没有迎着我们而来，我们正在朝着它而去，加油！
