开发者:上海品职教育科技有限公司 隐私政策详情

应用版本:4.2.11(IOS)|3.2.5(安卓)APP下载

执瑞 Zhirui · 2024年07月28日

这题做对了,但是这个model不太熟悉,哪里的知识点?

* 问题详情,请 查看题干

NO.PZ201701230200000307

问题如下:

7. Based on Exhibit 1, the results of Analysis 2 should show the yield on the five-year bond:

选项:

A.

decreasing by 0.8315%.

B.

decreasing by 0.0389%.

C.

increasing by 0.0389%.

解释:

C is correct.

Because the factors in Exhibit 1 have been standardized to have unit standard deviations, a one standard deviation decrease in both the level factor and the curvature factor will lead to the yield on the five-year bond increasing by 0.0389%, calculated as follows:

Change in five-year bond yield = 0.4352% - 0.3963% = 0.0389%.

这题做对了,但是这个model不太熟悉,哪里的知识点?

2 个答案

品职答疑小助手雍 · 2024年07月29日

这个知识点在fix income的讲义里提到过的,基础班讲义58页。

只不过要做这道题的话,其实看懂那一行注就够了,知识点只是在解释这几种变化是什么。

品职答疑小助手雍 · 2024年07月29日

同学你好,这题不是什么模型的问题,本质上是一个英语问题。只要看懂表格下面的注就可以做了。

表格下面的一行小字。表1中的每一个数字代表的是factor出现一个标准差的上涨的时候,债券的收益率会变动多少。比如:-0.4352%代表的是level这个factor出现一个标准差的上涨,债券收益率下降0.4352%。

执瑞 Zhirui · 2024年07月29日

这个题 我懂是什么意思 但是我想问这个表格里的这些变量本身是不是知识点