NO.PZ202212260100002401
问题如下:
Calculate the historicalAustralian equity risk premium using the “equity-vs-bonds” premium method.
解释:
The historical equity riskpremium is 1.8%, calculated as follows:
Historical equity returns –Historical 10-year government bond yield = Historical equity risk premium
4.6% – 2.8% = 1.8%
中文解析:
历史股票风险溢价为1.8%,计算公式如下:
历史股票收益-历史10年期政府债券收益率=历史股票风险溢价
4.6% - 2.8% = 1.8%
如题,为什么权益收益率要跟10年期而不是其他年期的国债收益率比,而且题目中讲的是过去10年平均,而不是10年期吧,望老师指点