Factor risk的问题

嗨，爱思考的PZer你好：

所以这里的quality因子贡献是看绝对值对吗？-12.2%比-0.2%贡献大？

是的同学理解正确。

这里的因子贡献要看绝对值。

如果题目换个说法，问因子对正收益的贡献，那么就看数值的大小，而不是绝对值。

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就算太阳没有迎着我们而来，我们正在朝着它而去，加油！

嗨，爱思考的PZer你好：

这道题的答案我不是很懂，为什么Quality risk contributions (-12.2%) L的比K的大就说明L的portfolio structure比较好呢？难道不是K更重视Quality factor吗？

Hello，亲爱的同学~

portfolio的风格，与基金经理陈述的风格，两者一致。

即以下画线部分内容。

在这个标准下，我们看本题。

本题说：

基金经理的陈述是：focused on quality。

因此，在portfolio实际表现中，quality因子贡献最大的，与基金经理的陈述最为一致。

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