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Anne · 2023年11月12日

Drawdown到底是什么?

李老师在将基础班时说drawdown是一个drawdown duration中,顶点减底点。但是在随后附上的drawdown例题表中计算的drawdown是这次return和上次return相比下跌的幅度。一个drawdown duration中的最大跌幅在例题中叫的是maxamium drawdown, 所以李老师是不是讲错了?

3 个答案

笛子_品职助教 · 2023年11月14日

嗨,努力学习的PZer你好:


基础班drawdown课06:10--06:35的图里,李老师讲最大的跌幅才是drawdown,前面跌一点不算。但是从例题来看跌一点也是drawdown?


Hello,亲爱的同学~

我们看基础讲义:


红框部分的英文内容,意思是:在一个continuous period内,从顶部Peak到谷底(trough)的损失,是drawdown。

李老师讲课的内容,与基础讲义红框里内容是一致的。

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努力的时光都是限量版,加油!

Anne · 2023年11月13日

基础班drawdown课06:10--06:35的图里,李老师讲最大的跌幅才是drawdown,前面跌一点不算。但是从例题来看跌一点也是drawdown?

笛子_品职助教 · 2023年11月13日

嗨,努力学习的PZer你好:


Hello,亲爱的同学~


drawdown衡量某个continuous periods,比如某一年,某个月等。

drawdown,max drawdown,drawdown duration,看例题即可。



例题里可以看出:drawdown,cumulative drawdown,maximum drawdown之间的关系。


同时,基础讲义里也说了drawdown的衡量时间单位,是continuous period,例如一个月,一年等。


同学说李老师讲课,说drawdown的衡量期限是drawdown duruation ,而不是基础讲义里写的continuous periods。

认为,李老师讲课讲错了。


可是,助教老师又听了一遍课程视频,并未发现李老师的视频与基础讲义里的内容有出入,没有发现同学说的错误。


同学可以把错误的视频位置讲一下,助教老师再重点找一找。

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就算太阳没有迎着我们而来,我们正在朝着它而去,加油!

Anne · 2023年11月14日

基础班drawdown课06:10后面的图里,李老师讲最大的跌幅才是drawdown,前面跌一点不算。但是从例题来看跌一点也是drawdown?

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