老师，这道衍生品的协会MOCK题在算合约份数的时候，品职系统答案写的是除以当前股价110.5，而讲解视频说的是除以option strike price 110，协会给的pdf答案写的也是除以110，请问以哪个为准，并请再解释下原因，（毕竟主观题要填数字跟选择题不一样）谢谢！
willhunting · 2023年08月30日
老师，这道衍生品的协会MOCK题在算合约份数的时候，品职系统答案写的是除以当前股价110.5，而讲解视频说的是除以option strike price 110，协会给的pdf答案写的也是除以110，请问以哪个为准，并请再解释下原因，（毕竟主观题要填数字跟选择题不一样）谢谢！
补充提问：而且计算成本为什么最后还要乘以100，既然Each option contract covers 100 shares，那么只要总成本不应该只是option份数x5.05吗？
pzqa31 · 2023年08月30日
嗨，爱思考的PZer你好：
这里可以把1手就等于100股的概念来理解哈。
那181份看跌期权合约，这里的1份，就是题目中表述的 one contract，包含了100只看跌期权，一只期权然后才对应着一只股票。
所以就有了“Each option contract covers 100 shares.”
那现在计算出来有181份的看跌期权，换算一下就是181*100只看跌期权，然后每只的价格是5.05，所以总的成本就是181*100*5.05.
还是以何老师的讲解和板书为主哈，有些Mock解析确实不是很严谨。
----------------------------------------------加油吧，让我们一起遇见更好的自己！
willhunting · 2023年08月31日
明白，谢谢！这种类型的计算比较少见，这道mock比较特别。平时都是题干给出contract price和乘数