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lanlanlanlan · 2023年08月20日

forward price&value

可以讲解一下题目相关知识点吗,甚至不知从何下手



2 个答案

Lucky_品职助教 · 2023年08月23日

嗨,努力学习的PZer你好:


在0时刻定一个将来交割的价格,此时该合约是没有value的,未来现金流折现过来,对双方来说是一样的,所以才会有这个买卖,期初谁都不需要给对方资金。因此0时刻是定合约价格,但合约的value是0,合约一旦开始,由于市场价格变动,合约的value就会出现波动,有盈亏的预计,但一直到期末,才会计算真正的盈亏,并进行现金交割。

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Lucky_品职助教 · 2023年08月21日

嗨,从没放弃的小努力你好:


这个就是正常考察forward在0时刻定价,此时value是0,对买卖双方都是公平的,才会有此交易。到期才会有交割,有现金流流出。

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加油吧,让我们一起遇见更好的自己!

lanlanlanlan · 2023年08月22日

forward在0时刻定价,此时value是0是怎么得出的呢?能不能稍微讲一下相关的知识点

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