如题。如果F0(T) = X，等式两边这两项都可以约掉，那就只剩下C0=P0了，可以这么理解吗？
pzqa31 · 2023年07月25日
嗨，爱思考的PZer你好：
是的，如图：
----------------------------------------------就算太阳没有迎着我们而来，我们正在朝着它而去，加油！
Liu 007 · 2023年07月29日
老师，您这个结论可能有问题。 到期时，假如ST>X， 等号左边是：F0（T） 等号右边是：ST-X+X=ST F0(T)不一定等于ST，所以不满足无风险套利的原则。 我看老师后面的讲课时，说等号左边应该加个0，即签了一份远期合约，约定以F0（T）的价格购买S。 这样到期时，假如ST>X， 等号左边是：F0（T）-F0（T）+ST=ST 等号右边是：ST-X+X=ST 这样等式才相等。 所以不是P0=C0,应该是P0 + Forward = C0才对， 所以才有Forward = C-P。 麻烦帮忙确认一下，哪个说法更合适？ 严谨的表达解释应该是怎样的。 谢谢！
