以下例题中，请问P0(I)计算方式为何不是0.3/（1+5%/4)+ 0.3/(1+5%/4)^2?
Lucky_品职助教 · 2023年07月20日
嗨，努力学习的PZer你好：
在衍生品中，凡是涉及到libor 的都用单利计算，比如FRA、Swap
你说的是单利，但本题没有出现libor，也没说用单利，所以我们都默认用复利
----------------------------------------------就算太阳没有迎着我们而来，我们正在朝着它而去，加油！
许诺 · 2023年07月21日
老师，我计算用的就是复利，题目中，分红是每季度支付的，折现时不该用5%年化利率/4得到季度利率，再分别折现这两笔红利加总吗？ 书中的计算方式我明白，是用年化利率分别折了0.25年和0.5年，但是如果我自己第一次做这题，就不会想到书中的计算方法，想问的是，自己的想法错在哪？