R33的例题

第5题，为啥是违法了misrepresentation，而不是B diligence and reasonable？谢谢

因为他很明显是撒谎了，或者说错误描述了，因为他把“次级咨询费用”报告为正常的对冲基金的“运营费用”，这很明显是在错误描述这笔费用。所以最有可能违反的是misrepresentation

第4题，B选项和C选项的区别在哪里呢？

本题问他最有可能违反哪一个准则的要求

选项B，根据文中内容，他只是违反了交易顺序，而先给自己做交易，再给客户做交易不代表违反利益冲突；所以最有可能，或者最直接违反的并不是利益冲突这一条。

选项C，在这种情况下，他在为客户账户交易之前，先为个人账户交易，以获得经济利益。所以违反了VI(B)交易的优先顺序，本条要求先为客户交易，然后为雇主交易，最后为自己交易。所以他违反了本条，因此选则C