各选项能详细解答一下吗？谢谢！
pzqa27 · 2023年03月02日
嗨，从没放弃的小努力你好：
这个题考察的都是一些一级的结论，一个一个分析下就好了
先看A，A对比的是bond1和2的duration，bond2半年付息一次，bond1一年付息一次，那么众所都周知，duration最初是用于衡量资金的平均回流速度的，那么bond2每半年回流一次，bond1一年才资金回流一次，在coupon和YTM相同的情况下，明显是bond2快一些，所以bond2 duration 短。
再说B，bond3是个0息债券，也就是1到9年的现金流都是0，那么1到9的权重就是0，只有第十年有权重，所以duration接近10，B不对
再看C，bond2和4差别就在coupon上，coupon rate越大，duration越小，因为现金的回流更快，所以bond2的duration小
最后是D，D虽然是说DV01，那跟duration一个性质，那众所都周知，债券的价格和利率的图像呈现convex的性质，随着ytm的增加，图像的斜率在降低，而斜率就是一阶导数，一阶导数就是duration，所以ytm越大，duration越小，DV01也越小。D是对的
----------------------------------------------就算太阳没有迎着我们而来，我们正在朝着它而去，加油！