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逢考必过过过过过过 · 2022年08月09日

关于各种swap

因为讲的时候老师说都等价成为bond,然后求价值。就用老师一直举例的每个季度付息的fixed rate bond来说吧。如果我要计算的是90天的价值,那么这一天本来其实应该有一笔利息,别管是不同币种也好还是其他也罢。那当天这比不用折现的coupon,还需要加到bond的价值里面吗?还是默认已经支付了当天的,仅仅按照180、270、360天的coupon和360天的本金折算价值啊?
2 个答案

Lucky_品职助教 · 2022年08月11日

嗨,爱思考的PZer你好:


默认当天已经支付了哦,我们折现是折未来的现金流~

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加油吧,让我们一起遇见更好的自己!

Lucky_品职助教 · 2022年08月10日

嗨,爱思考的PZer你好:


90、180、270、360时点的coupon(图中的C),就是每季度付息的金额,没有其他利息支出了哦

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努力的时光都是限量版,加油!

逢考必过过过过过过 · 2022年08月11日

老师你可能没明白我的意思,我是说求PV,求价值的时候,这一笔Coupon不用折现需不需要加在价值的计算内。也就是说到底是折算4比coupon,还是只算未来的三笔,默认当天的这一笔已经支付了。这样说能明白吗?为此我特意又去找了一下课后题,已经在课后题相应位置提问了。

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