老师好1. 截图一的是 multi factor model 截图二是statistic approach. 为啥一里面要这样单独算covariance?是因为里面有不同asset classes吗？ 2. 算出后然后干嘛 ， 和截图三中算出的相加吗得到risk of the portfolio? 3. 考试会靠考这计算吗？ 谢谢。
笛子_品职助教 · 2022年07月20日
嗨，努力学习的PZer你好：
老师好 是否是把截图一算出的COV 带入截图三中的 cov 1,2 去计算 得 volatility? 为啥在multi factor 中药单独拿出来算COV ij， 而 statistic method中却不需要， 在statistic method中求volatility可以直接加总矩阵？谢谢。
statistic method（截图二）也是属于multi factor （截图一），只不过是两个因素的模型。计算方差的方法是相同的，只不过自变量的数量有区别。考试计算，最多涉及到3个自变量，不会更多了。
----------------------------------------------就算太阳没有迎着我们而来，我们正在朝着它而去，加油！
笛子_品职助教 · 2022年07月20日
嗨，爱思考的PZer你好：
老师好1. 截图一的是 multi factor model 截图二是statistic approach. 为啥一里面要这样单独算covariance?是因为里面有不同asset classes吗？
截图一，是说，有N个因素的模型，要计算协方差，需要计算多少个。
截图二，可以看成截图一，具体的例子，截图2是个2因素模型，two factor model。使用截图1的方法，它有2*1/2 =1个协方差，就是COV1,2。
----------------------------------------------努力的时光都是限量版，加油！