老师视频,这里的coefficient为什么可看成权重?然后risk factor算risk contribution和给权重算risk contribution有什么不同?
笛子_品职助教 · 2022年05月14日
嗨,努力学习的PZer你好:
这里的coefficient为什么可看成权重?
写出公式即可:
如果是权重 + 股票的形式,有n个股票的组合:用w表示股票权重,用R表示股票收益
portfolio Return = w1 * R1+ w2*R2 + ...+ Wn * Rn
如果是系数 + 因子的形式,有n个因子的组合:用C表示因子系数,用F表示因子收益
portfolio Return = C1 * F1+ C2*F2 + ...+ Cn * Fn
形式一样,只是换个说法。
所以coefficient就是weight
risk factor算risk contribution和给权重算risk contribution有什么不同?
没有任何不同。计算步骤完全一样。只需要用coffiient换成weight,因子收益换成股票收益
----------------------------------------------努力的时光都是限量版,加油!