一般在计算exchange rate相关收益记得都应该使用连续复利，这里为何不是？
笛子_品职助教 · 2024年10月31日
嗨，努力学习的PZer你好：
一般在计算exchange rate相关收益记得都应该使用连续复利，这里为何不是？
Hello，亲爱的同学~
CME这门课里的汇率，一般都不涉及连续复利。
CME这里的外汇衍生品期限较短，一般在1年或者1年以下，期限短，使用单利即可，短时间单利和复利的差别也并不明显。
这里是covered 利率平价，对外汇forward进行定价。
这种covered / uncovered利率平价里，不使用连续复利。
同学涉及CME考题的时候，直接使用书本给出的公式就好。
----------------------------------------------努力的时光都是限量版，加油！