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Frances · 2024年06月17日

翻译并解释一下这道题

NO.PZ2024022002000226

问题如下:

When Linda Barr, CFA, receives a client's stock order without solicitation, she evaluates its portfolio impact with analysts and, recognizing its value, advises it to similarly positioned clients before conducting a collective trade. Which practice contravenes the ethical guidelines on confidentiality?

选项:

A.Conducting the collective trade.

B.Consulting with analysts about the client's unsolicited order.

C.Both the consultation and the collective transaction.

解释:

Option A is unequivocally correct. The confidentiality standard, encapsulated in Standard III (E), obliges the safeguarding of client information, necessitating client consent prior to any disclosure. Barr's aggregate transaction for both the initiating and additional clients, executed without explicit client authorization, violates this confidentiality principle.

没看懂什么意思,翻译并解释一下

1 个答案

王暄_品职助教 · 2024年06月17日

题目描述了Linda Barr在没有主动请求的情况下收到客户的股票订单后的一系列操作:她与分析师一起评估该订单对投资组合的影响,并在认识到其价值后,建议类似定位的客户也进行相同的操作,然后进行集体交易。

选项A正确。保密标准,包含在标准III(E)中,要求保护客户信息,需要在任何披露之前获得客户的同意。Barr在未获得客户明确授权的情况下,为发起客户和其他客户执行集合交易,违反了这一保密原则。

在这个情境中,Linda Barr在未得到所有涉及客户明确同意的情况下,为多个客户进行了集体交易。这一行为直接违反了保密原则,因为她使用了从一个客户那里获得的信息(即股票订单的价值)来为其他客户做出决策,而没有事先征得这些客户的同意。

因此,选项A“进行集体交易”是违反保密准则的行为,因为它涉及到了未经客户授权的信息使用和披露。

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