梦梦 · 2024年03月02日

老师这个是怎么计算出来的？

NO.PZ2020011303000059

问题如下：

If there are 400 simulations on the loss (gain) from an investment, how is VaR with a 99% confidence level calculated?

解释：

如果对一项投资的损失（收益）有 400 次模拟，99%的VaR 是多少？

It would be the fourth worst loss.第四大损失

不明白为什么400次模拟就是第四个是Var，难道不是通过计算，是定好的？

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pzqa39 · 2024年03月03日

嗨，从没放弃的小努力你好：

不客气呢~

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就算太阳没有迎着我们而来，我们正在朝着它而去，加油！

pzqa39 · 2024年03月02日

嗨，爱思考的PZer你好：

这道题将的是非参数法计算VaR，大体思路是先把这400次收益率进行排序，找到第1%的分位点（因为题目给的是99%confidence level）对应的值，这个就是VaR，也就是400次模拟里损失最大的第四个。

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虽然现在很辛苦，但努力过的感觉真的很好，加油！

梦梦 · 2024年03月03日

懂了，谢谢老师