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momo · 2023年08月11日

课后题

NO.PZ2018062016000097

问题如下:

In which situation, the Monte Carlo simulation should not be applied?

选项:

A.

answer the "what-if" questions

B.

analyze the complex instrument

C.

use past data to generate a distribution of possible security values

解释:

C is correct. The Monte Carlo simulation will assume a parameter distribution and randomly generate values,  the past data is used in historical simulation.

不是很明白这道题。。。

1 个答案

星星_品职助教 · 2023年08月13日

同学你好,

这道题考察Monte Carlo simulation(MCS)的性质。

MCS模拟的就是“假设(if)是这种情况,那么后续会怎么样”的问题,也就是A选项中的“what if”

MCS的优点之一就是可以用于模拟很复杂的情况,B选项正确。

MCS不需要使用过去的数据来产生分布。MCS可以基于研究的需要使用任意分布。只有历史模拟法(historical simulation)才用历史上出现过的数据( past data)做模拟。C选项是对于historical simulation的描述,不是MCS。