老师您好 固定收益 derivatives overlay 知识点复习，
negative duration gap→ long receiver swaption，
negative duration gap如何理解呢
D asset - D liability = 负？ 所以需要增加duraiton？
pzqa015 · 2022年08月01日
嗨，从没放弃的小努力你好：
我们把BPVL-BPVA称为duration gap
BPVL＞BPVA此时是negative duration exposure
对于negative duration gap,应该增加asset portfolio的duration，long receiver swaption可以增加duration。
----------------------------------------------虽然现在很辛苦，但努力过的感觉真的很好，加油！
gogogo · 2022年08月02日
那不应该是正的 duration gap （liability duration ＞ asset duration）才需要增加duration吗？