开发者:上海品职教育科技有限公司 隐私政策详情

应用版本:4.2.11(IOS)｜3.2.5(安卓)APP下载

返回

scarlette · 2018年12月28日

问一道题：NO.PZ2015121810000032

  1. CFA II
  2. Portfolio

问题如下图：

    

选项：

A.

B.

C.

解释：

我的问题是，default-free real bond 跟default-free nominal bond 是一个东西嘛？两者之间不是差了一个inflation rate? 这一个点没明白。


添加评论
1 个答案

Shimin_CPA税法主讲、CFA教研 · 2018年12月30日

default-free real bond 跟default-free nominal bond 不是一个东西，两者之间差了一个break-even inflation rate。这是BEI的定义。基础班讲义122页。

而BEI=θ+π，其中θ代表expected future inflation rate，预测到的未来通胀率.

π代表uncertainty of future inflation rate，没有预测到的未来通胀率。

  • 1

    回答

  • 1

    关注

  • 412

    浏览
相关问题

如果是短期债券的话，就不应该考虑uncertain的部分了吧？ 只有长期债券的，才考虑uncertain和expected

2020-08-06 15:37 1 · 回答

请问下这个题目说zero coupon有ST含义么 题目有没有zero copon都选C么？ 我以为zero coupon是按时ST，一年0利息债券

2020-02-09 09:39 3 · 回答

    请问老师，这题并没有说 SHORT TERM或者LONG TETM, 为什么答案是选择带有 uncertainty relateto future inflation 这一项，谢谢老师

2019-02-20 18:42 1 · 回答