duration-neutral后,整个策略不会受到利率曲线/credit spread curve曲线平行移动的影响。
如果是第2章的yield curve策略,构建好duration-neutral后,利率曲线的平行移动不影响策略;
如果是第3章的credit spread curve策略,构建好(spread)duration neutral后,credit spread curve曲线平行移动不影响策略。
以上是老师的回答,想问一下(spread)duration neutral是应该怎么构建呢?和普通的Duration Neutral有什么区别呢?我理解Spread Curve中的横纵坐标都跟利率没有关系呀,那是怎么实现Duration neutral的?