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这里我们在讨论scenario 2的时候，老师在前面讲课以及讲这个题的时候，都强调了利率与汇率的关系，我觉得我还没想透。
因为这里答案上写，the link between interest rates and exchange rates will now be largely expectational and will depend on the expected future path of the exchange rate.to equalize risk-adjusted return across countries, interest rates must generally be higher in the country whose currency is expected to depreciate.听上去感觉像是，利率跟随预期汇率的情况而呈现出一种结果（即，一个货币预期贬值，会导致它的利率呈现出较高的情况），可老师上课讲的是，你看到A国家利率高，B国家利率低，资本就会投资进入A国家，此时利率会短暂overshoot, 之后会depreciate， 感觉像是现有利率高，有了投资进入，才推出现在汇率高，且未来预期汇率变低
这样一个因果，我觉得老师讲的非常有逻辑。反而是答案里那句话，我不知道利率是怎么depend on furture path of exchange rate了。
那么问题来了，到底是高利率导致了高汇率（overshoot）然后未来汇率贬值，还是高汇率导致了高利率，且高汇率会在未来贬值？还是说，不能简单的看因果，而是互相作用，互为因果，这又该如何解释？
