21:16 (2X)
1.这题为什么不考虑用BF model， 而用BHB model? 是因为没有给B0吗？
2.B0不能用sector return的平均值算出来吗？
3.还是说如果题目没有直接给出B0，就不考虑使用BF model？
笛子_品职助教 · 2024年07月10日
嗨，努力学习的PZer你好：
Hello，亲爱的同学~
CFA不同科目的教材，是由不同的作者完成的，并且是基于不同的参考书。
因此，CFA考试特点是，不同科目的知识点，不允许混用。
也就是说：不能用performance这门课的知识点，解equity这门课的题。
在equity这门课，因子的收益归因这里，并不像Performance里有很多个模型，有不同的计算方法。
equity这里就只有一个计算公式：（portfolio factor weight - benchmark factor weight）* benchmark factor return。
后面统一乘： benchmark factor return。
----------------------------------------------加油吧，让我们一起遇见更好的自己！