第二题， 答案是C ，能解释下吗？
从BPV 看， 3个都大于liability, A 更接近，
从 convexity， A，C都符合， A.更小， 也是应该选A
为什么是C？
发亮_品职助教 · 2024年05月24日
BPV要找直接相等的（Asset BPV = Liability BPV），如果没有直接相等的，要找最接近的。
这道题Liability BPV = 173355
Portfolio A是BPV = 188100
Portfolio B是BPV = 182655
Portfolio C是BPV = 182160
从BPV上看，Portfolio C最接近、Portfolio C最好，下来是Portfolio B，最后是Portfolio A
负债的Convexity = 39.5，资产的Convexity应该大于负债的Convexity，且在此基础上，资产的convexity应该尽可能的小
Portfolio B的Convexity=37.95，小于负债Convexity，直接排除；
Portfolio C的Convexity满足条件。
综合看Portfolio C最优。