如图

嗨，从没放弃的小努力你好：

这是一个货币互换，两种货币的现金流的互换，所以期初要互换本金，期间互换利息，期末进行和期初方向相反的本金互换。

题目说这个fund是receive interest in CNY，也就是他相当于是买入了一个人民币的bond，同时卖出美元的bond。

所以：

1. 期初：fund会支付人民币，收取美元，金额都是各自的Notional amount；
2. 期间：fund会收取人民币利息，支付美元利息；
3. 期末：期末进行和期初相反的交换，即收取人民币的notional amount，支付美元的notional amount。

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努力的时光都是限量版，加油！