押题合集Reading11的4.1题需要算出本身实际的market value是多少吗

嗨，努力学习的PZer你好：

是的，可以求。

一般来讲，只要涉及到单笔负债免疫，只用mac D就行，不用modified D，多笔负债免疫才用modified D。

----------------------------------------------
努力的时光都是限量版，加油！

嗨，努力学习的PZer你好：

是的，因为和Modified duration有一个相似的概念Effective duration，所以公式里面乘以Effective duration也可以。

BPV = Market value × modified duration（Effective duration）× 1bp

但其实如果题目做Multiple liability duration matching策略，一般BPV都是给定的数据。

----------------------------------------------
加油吧，让我们一起遇见更好的自己！