这道题解析里面前两个计算公式我已经算出来了，但是我没办法理解第三个等式（即图片中用红色圈住部分）为什么成立。
Portfolio risk premium最基础的计算方法应该就是用红色手写字迹计算，也就是说4%的risk premium是real risk premium。前两个等式把real risk-free rate转化成nominal risk-free rate，但是第三个等式中的却直接用nominal rf和real risk premium相乘，这也不统一呀。应该是nominal rf乘nominal risk premium；或者real rf乘real risk premium呀？
